期货从业资格《期货基础知识》章节习题(9)

2019-9-26 来源：乐考网阅读数： 0

小编为考生发布“期货从业资格《期货基础知识》章节习题”的试题资料，为考生发布期货从业资格试题库的相关模拟试题，希望大家认真学习和复习，预祝考生都能顺利通过考试。

一、单项选择题

1.当实际期指低于无套利区间的下界时，以下操作能够获利的是()。

A.正向套利

B.反向套利

C.同时买进现货和期货

D.同时卖出现货和期货

【答案】B

【解析】只有当实际的期指高于上界时，正向套利才可以获利;反之，只有当实际期指低于下界时，反向套利才可以获利。

2.某投资者在3个月后将获得一笔资金，并希望用该笔资金进行股票投资，但是担心股市整体上涨从而影响其投资成本，这种情况下，可采取()。

A.股指期货的卖出套期保值

B.股指期货的买入套期保值

C.期指和股票的套利

D.股指期货的跨期套利

【答案】B

【解析】本题对股指期货买入套期保值的情形进行考核。进行股指期货买入套期保值的情形主要包括：投资者在未来计划持有股票组合，担心股市大盘上涨而使购买股票组合成本上升。

3.某投资者买了1000000股A股票，买入价为35元/股，A股票的β系数为1.5。股指期货合约点数为4000点。为了防范系统性风险，该投资者需要卖出()张股指期货。

A.41

B.42

C.44

D.43.75

【答案】C

【解析】买卖期货合约数=(现货总价值×β系数)/(期货指数点×每点乘数)=(35×1000000×1.5)/(4000×300)=43.75，股指期货只能交易整数张，故得卖出44张。

4.某公司于3月10日投资证券市场30(3万美元，购买了A、B、C三种股票分别花费100万美元，三只股票与S&P500的β系数分别为0.9、1.5、2.1。此时的S&P500现指为143(3点。因担心股票下跌造成损失，公司决定做套期保值。6月份到期的S&P500指数合约的期指为1450点，合约乘数为250美元，公司需要卖出()合约才能达到保值效果。

A.7个S&P500期货

B.10个S&P500期货

C.13个S&P500期货

D.16个S&P500期货

【答案】C

5.某投资者做恒生指数期货投资，22500点时买入3份，22800点时全部卖出，合约乘数为50港元/点。则盈亏情况为()。

A.盈利15000港元

B.亏损15000港元

C.盈利45000港元

D.亏损45000港元

【答案】C

二、多项选择题